Bessent ปกป้องเส้นแลกเปลี่ยนเงินดอลลาร์สหรัฐเนื่องจากสงครามอิหร่านส่งผลเสียต่อการเงินโลก

เมื่อวันศุกร์ที่ผ่านมา สก็อตต์ เบสเซนท์ รัฐมนตรีกระทรวงการคลัง ปกป้องความเป็นไปได้ที่สหรัฐฯ จะเข้าร่วมในการแลกเปลี่ยนสกุลเงินกับพันธมิตรในอ่าวเปอร์เซียและเอเชีย ที่กำลังแสวงหาทางหนุนทางการเงินเนื่องจากสงครามอิหร่าน

การหารือกับประเทศเหล่านั้นเกี่ยวกับการแลกเปลี่ยนเงินดอลลาร์สหรัฐ “เป็นส่วนหนึ่งของการสนทนาเป็นประจำที่ @USTreasury มีกับพันธมิตรของเราตลอดหลายปีที่ผ่านมา” Bessent กล่าวในโพสต์ X

“สิ่งเหล่านี้เป็นข้อพิสูจน์ถึงความเป็นอันดับหนึ่งของเงินดอลลาร์สหรัฐ และความแข็งแกร่งของเกราะป้องกันเศรษฐกิจของอเมริกา” เขากล่าวเกี่ยวกับการแลกเปลี่ยนที่อาจเกิดขึ้น

การยืนยันถึงผลประโยชน์และความเหมือนกันของ Swap Line เกิดขึ้นเมื่อฝ่ายบริหารของทรัมป์พิจารณาเสนอเส้นชีวิตทางการเงินแก่สหรัฐอาหรับเอมิเรตส์ CNBC รายงานเมื่อวันอังคาร

นอกจากนี้ รายงานดังกล่าวยังเกิดขึ้นอีก 2 วันหลังจากเบสเซนท์กล่าวว่า พันธมิตร “จำนวนมาก” ในอ่าวเปอร์เซียกำลังมองหาสิ่งกีดขวางแบบเดียวกับที่สงครามที่กำลังดำเนินอยู่สร้างความหายนะให้กับเศรษฐกิจของประเทศที่ร่ำรวยน้ำมัน

Swap lines เกี่ยวข้องกับธนาคารกลางของสองประเทศที่ตกลงที่จะแลกเปลี่ยนสกุลเงินของกันและกันในจำนวนที่เท่ากัน ในขณะที่ตกลงที่จะแลกเปลี่ยนกลับในปริมาณเหล่านั้นในวันที่กำหนดในอนาคต สหรัฐฯ ยังคง “การจัดการสายแลกเปลี่ยนสภาพคล่องสกุลเงินดอลลาร์สหรัฐ” กับธนาคารกลางของแคนาดา อังกฤษ ญี่ปุ่น และสวิตเซอร์แลนด์ รวมถึงธนาคารกลางยุโรป เพื่อ “ปรับปรุงการจัดหาสภาพคล่องของสกุลเงินดอลลาร์สหรัฐ” ตามที่ธนาคารกลางสหรัฐระบุ

เครื่องมือนี้มีอายุย้อนกลับไปในทศวรรษ 1960 และถูกนำมาใช้เพื่อรักษาเสถียรภาพของเศรษฐกิจเม็กซิโกในช่วงทศวรรษ 1980 หลังการโจมตีของผู้ก่อการร้ายเมื่อวันที่ 11 กันยายน ในช่วงวิกฤตการเงินปี 2008 และในช่วงเริ่มต้นของการระบาดใหญ่ของ Covid-19 ตามรายงานของ Yale School of Management

การซ้อมรบครั้งนี้มีจุดมุ่งหมายเพื่อลดความเครียดในตลาดเงินทุนทั่วโลก โดยเปิดโอกาสให้ครัวเรือนและธุรกิจของทั้งสองประเทศที่เข้าร่วมโครงการ

กระทรวงการคลังสามารถจัดเตรียมการแลกเปลี่ยนในรูปแบบของตัวเองได้โดยใช้ Exchange Stabilization Fund แม้ว่า Federal Reserve มักจะเสนอการแลกเปลี่ยนแบบดั้งเดิมก็ตาม

ข้อตกลงดังกล่าวอาจก่อให้เกิดความเสี่ยงทางการเมืองสำหรับประธานาธิบดีโดนัลด์ ทรัมป์ ซึ่งอันดับความน่าเชื่อถือทางเศรษฐกิจได้ลดลง เนื่องจากอุปทานที่ช็อคจากสงครามทำให้ราคาน้ำมันเบนซินและผลิตภัณฑ์อื่นๆ พุ่งสูงขึ้นอย่างรวดเร็ว ส่งผลให้ปัญหาเงินเฟ้อที่มีอยู่ของชาวอเมริกันรุนแรงขึ้น ผลสำรวจ All-America ของ CNBC ที่เผยแพร่เมื่อวันพฤหัสบดี พบว่า 60% ของผู้ตอบแบบสอบถามไม่เห็นด้วยกับวิธีที่ทรัมป์จัดการกับเศรษฐกิจ

การแลกเปลี่ยนที่เป็นไปได้เสี่ยงที่จะถูกมองว่าเป็นการช่วยเหลือโดยไม่จำเป็นในต่างประเทศ โดยเฉพาะอย่างยิ่งหากเป็นประเทศที่มีฐานะร่ำรวยเช่นสหรัฐอาหรับเอมิเรตส์ ซึ่งมีรายได้ต่อหัวสูงที่สุดแห่งหนึ่งของโลก

ทรัมป์ซึ่งถูกถามในรายการ “Squawk Box” ของ CNBC เมื่อวันอังคารเกี่ยวกับความเป็นไปได้ในการแลกเปลี่ยนยูเออี ดูเหมือนจะบอกว่าเขาเห็นด้วยกับสิ่งนี้

“หากพวกเขามีปัญหา … ฉันจะอยู่เคียงข้างพวกเขา” ทรัมป์กล่าว

Bessent ในโพสต์ X เมื่อวันศุกร์ให้การป้องกันเต็มรูปแบบของ swap lines เพิ่มเติม

“สิ่งเหล่านี้จะเป็นประโยชน์ต่อประเทศของเราด้วยการเสริมการใช้เงินดอลลาร์และสภาพคล่องในระดับสากล รักษาการทำงานที่ราบรื่นในตลาดการระดมทุนด้วยเงินดอลลาร์ ส่งเสริมการค้าและการลงทุนกับสหรัฐอเมริกา และในสถานการณ์ความเครียดสมมุติ ป้องกันการจำหน่ายสินทรัพย์ของสหรัฐฯ อย่างไม่เป็นระเบียบ รวมถึงการหยุดชะงักของตลาด ธุรกิจ และครัวเรือนของสหรัฐฯ” เขากล่าว

“หลายประเทศเหล่านี้มีงบดุลอธิปไตยที่เก่าแก่และการถือครองเงินดอลลาร์จำนวนมาก ซึ่งใหญ่กว่าประเทศเศรษฐกิจหลักหลายแห่งที่เรารักษาสิ่งอำนวยความสะดวกการแลกเปลี่ยนถาวรด้วย” เขาเขียน Bessent ไม่ได้ระบุชื่อประเทศใดๆ ในโพสต์ และเขาและทรัมป์เมื่อต้นสัปดาห์นี้ระบุเฉพาะสหรัฐอาหรับเอมิเรตส์เท่านั้น

“ผมขอชื่นชมการมองการณ์ไกลและการบริหารความเสี่ยงของพันธมิตรของเราโดยการสำรวจบัฟเฟอร์ทางการเงินเพิ่มเติมในช่วงที่ตลาดเงียบสงบ การขยายสายการแลกเปลี่ยนแบบถาวรอาจเป็นก้าวแรกที่สำคัญในการสร้างศูนย์ระดมทุนดอลลาร์สหรัฐแห่งใหม่ในอ่าวไทยและเอเชีย”

การครอบงำดอลลาร์และสถานะสกุลเงินสำรองได้รับการเสริมความแข็งแกร่งด้วยโครงการริเริ่มระยะยาวอย่างต่อเนื่อง รวมถึงการตอบโต้การเติบโตของระบบการชำระเงินทางเลือกที่เป็นปัญหา” เขากล่าวเสริม “ภายใต้ @POTUS นี่คือความเป็นผู้นำทางเศรษฐกิจของอเมริกาในที่ทำงาน”

— ซีเอ็นบีซี เอมอน จาเวอร์ส มีส่วนร่วมในรายงานนี้