ราคาทองคำร่วงหลุด $4,400 หลังข้อมูลการจ้างงานสหรัฐฯ ที่แข็งแกร่งเพิ่มโอกาส Fed ปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ย

ราคาทองคำร่วงหลุด $4,400 หลังข้อมูลการจ้างงานสหรัฐฯ ที่แข็งแกร่งเพิ่มโอกาส Fed ปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ย

ราคาทองคำ (XAU/USD) ปรับตัวลดลงสู่ระดับประมาณ $4,395 ในช่วงเช้าวันจันทร์ตามเวลาเช้าฝั่งเอเชีย โดยทองคำขยายการย่อตัวลงเนื่องจากข้อมูลการจ้างงานสหรัฐฯ ที่แข็งแกร่งเกินคาดช่วยเพิ่มน้ำหนักการคาดการณ์ว่าธนาคารกลางสหรัฐฯ (Fed) อาจปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ย

สำนักงานสถิติแรงงานสหรัฐฯ (BLS) เปิดเผยเมื่อวันศุกร์ว่า ตัวเลขการจ้างงานนอกภาคเกษตร (NFP) ประจำเดือนสิงหาคมพุ่งขึ้น 162,000 ตำแหน่ง สูงกว่าเดือนกรกฎาคมที่เพิ่มขึ้น 21,000 ตำแหน่ง และเอาชนะคาดการณ์ของตลาดที่ 56,000 ตำแหน่งอย่างรวดเร็ว ข้อมูลการจ้างงานที่สดใสนี้เพิ่มความคาดหวังว่า Fed อาจขึ้นดอกเบี้ยเร็วที่สุดในการประชุมเดือนนี้ ซึ่งกดดันเสน่ห์ของทองคำในฐานะสินทรัพย์ที่ไม่มีผลตอบแทนในรูปดอกเบี้ย

Tai Wong นักวิเคราะห์อิสระระบุว่า “ทองคำสะดุดอย่างหนักเนื่องจากตัวเลขพาดหัวการจ้างงานที่พุ่งสูงและรายงานภาพรวมที่แข็งแกร่ง ส่งผลให้โอกาสการขึ้นดอกเบี้ยในเดือนกันยายนมีสูงขึ้นมาก เว้นเสียแต่ว่าเราจะได้รายงาน CPI ที่อ่อนแอเข้ามาช่วย” นักลงทุนจึงจับตาการรายงานดัชนีราคาผู้ผลิต (PPI) และดัชนีราคาผู้บริโภค (CPI) ของสหรัฐฯ ในช่วงสัปดาห์นี้เพื่อหาทิศทางนโยบายการเงินต่อไป

ข้อมูลจาก CME FedWatch Tool ระบุว่า ตลาดเพิ่มน้ำหนักความเป็นไปได้ที่ Fed จะปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยในเดือนกันยายนขึ้นสู่ระดับประมาณ 58.3% เทียบกับระดับความเป็นไปได้กึ่งหนึ่งในวันศุกร์ ยิ่งไปกว่านั้น ความตึงเครียดในตะวันออกกลางที่ทวีความรุนแรงขึ้นอาจโหมกระพือความกังวลเรื่องเงินเฟ้อจากราคาพลังงาน โดยสำนักข่าว Bloomberg รายงานว่าอิหร่านได้ระบุว่าตนตกเป็นเป้าหมายและยิงตอบโต้เรือบรรทุกน้ำมัน 3 ลำบริเวณช่องแคบฮอร์มุซ รวมทั้งเรือที่เชื่อมโยงกับสหรัฐฯ เพื่อโต้ตอบการโจมตีเรือบรรทุกน้ำมันอิหร่านในช่วงวันหยุดสุดสัปดาห์

มุมมองการฟื้นตัวของทองคำ:

ทางด้าน Commerzbank ระบุว่า การฟื้นตัวของราคาทองคำก่อนหน้านี้สะท้อนถึงความสงสัยที่เพิ่มขึ้นว่า Fed จะขึ้นดอกเบี้ยในการประชุมเดือนกันยายนหรือไม่ โดยได้รับแรงหนุนจากถ้อยแถลงเชิงผ่อนคลายของผู้ว่าการ Fed Christopher Waller ซึ่งทำให้นักลงทุนทบทวนน้ำหนักการคุมเข้มนโยบายใหม่

บทวิเคราะห์ทางเทคนิค:

ในกราฟรายวัน XAU/USD ยังคงยืนเหนือเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 100-day Simple Moving Average (SMA) ทำให้แนวโน้มระยะสั้นยังคงเป็นบวกเล็กน้อย (Mildly Bullish) แม้จะมีการพักตัวลงมาจากจุดสูงสุด ปัจจุบันราคาเคลื่อนไหวใต้เส้นกลาง Bollinger Bands (20-day) ซึ่งสะท้อนช่วงสร้างฐาน (Consolidation) ท่ามกลางแนวโน้มขาขึ้นรอบใหญ่ ขณะที่ RSI (14) อยู่ใกล้ระดับ 51 บ่งชี้ถึงโมเมนตัมที่เป็นกลางและเริ่มทรงตัวหลังผ่านภาวะ Overbought

• แนวต้าน: แนวต้านแรกอยู่ที่เส้นกลาง Bollinger Band 20 วัน บริเวณ $4,465 โดยมีกรอบบน Bollinger Band แถว $4,675 เป็นด่านต้านถัดไป

• แนวรับ: แนวรับแรกอยู่ใกล้ระดับราคาปิดล่าสุดบริเวณ $4,405 ตามด้วยเส้น 100-day SMA แถว $4,350 หากปรับตัวลดลงแรงกว่านั้นจะมีกรอบล่าง Bollinger Band บริเวณ $4,260 คอยรองรับแรงซื้อสะสม

💡 ข้อมูลเพิ่มเติม & วิเคราะห์ตลาด (Market Insights)

1. แรงปะทะของ 2 ปัจจัยขับเคลื่อนใหญ่ (NFP vs. Middle East Escalation):

   • ฝั่งกดดัน: ตัวเลข NFP ที่ออกมา 162K (สูงกว่าคาด 56K เกือบ 3 เท่า) บีบให้ Bond Yield และดัชนีดอลลาร์ (DXY) เด้งขึ้น สยบความหวังเรื่อง Fed คงดอกเบี้ยชั่วคราว ดันโอกาสขึ้นดอกเบี้ยเดือนกันยายนพุ่งขึ้นแตะ 58.3%

   • ฝั่งหนุนแรงซื้อสินทรัพย์ปลอดภัย: สถานการณ์ในช่องแคบฮอร์มุซยกระดับรุนแรงขึ้น หลังอิหร่านเปิดฉากโจมตีเรือบรรทุกน้ำมันและเรือที่เชื่อมโยงกับสหรัฐฯ เพื่อตอบโต้ ทำให้สเปรดความเสี่ยงทางภูมิรัฐศาสตร์ (Geopolitical Risk Premium) ยังคงค้ำพยุงราคาทองคำไม่ให้ปรับตัวลงลึก

2. ด่านตัดสินชี้ขาดคือนัยสำคัญของ CPI สัปดาห์นี้:

   • ตลาดให้น้ำหนักว่าตัวเลขแรงงานเพียงอย่างเดียวอาจยังไม่เพียงพอที่จะยืนยันการขึ้นดอกเบี้ย หากรายงานดัชนีราคาผู้บริโภค (CPI) และดัชนีราคาผู้ผลิต (PPI) ในสัปดาห์นี้ออกมาต่ำกว่าคาด จะช่วยฟื้นคืนโมเมนตัมฝั่งซื้อของทองคำทันที

📊 แนวรับ – แนวต้าน Gold (XAU/USD)

📝 บทสรุปจาก THAIFRX.COM

ราคาทองคำ (XAU/USD) ปรับตัวร่วงลงหลุดระดับ $4,400 ในช่วงเปิดตลาดวันจันทร์ หลังได้รับแรงกดดันจากรายงานการจ้างงานนอกภาคเกษตร (NFP) ของสหรัฐฯ ที่ออกมาแข็งแกร่งเกินคาด ซึ่งหนุนโอกาสที่ Fed จะปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยในการประชุมเดือนกันยายนนี้สูงขึ้นแตะ 58.3% อย่างไรก็ดี ความตึงเครียดทางภูมิรัฐศาสตร์ในช่องแคบฮอร์มุซยังคงช่วยจำกัด Downside ของทองคำเอาไว้ ในทางเทคนิค ภาพรวมรายวันยังรักษาทรงขาขึ้นตราบใดที่ยังไม่หลุดแนวรับสำคัญบริเวณ 100-day SMA ($4,350) โดยตลาดกำลังรอปัจจัยชี้ขาดจากรายงานตัวเลขเงินเฟ้อ CPI สัปดาห์นี้