Federal Reserve Board – Federal Reserve Board finalizes hypothetical scenarios for its annual stress test and votes to maintain the current stress test-related capital requirements until public feedback can be considered

เมื่อวันพุธที่ผ่านมา คณะกรรมการธนาคารกลางสหรัฐ (Fed) ได้สรุปสถานการณ์สมมติสำหรับการทดสอบภาวะวิกฤตประจำปี ซึ่งช่วยให้มั่นใจว่าธนาคารขนาดใหญ่จะสามารถปล่อยสินเชื่อให้กับครัวเรือนและธุรกิจต่างๆ ต่อไปได้ แม้จะอยู่ในภาวะเศรษฐกิจถดถอยที่รุนแรงก็ตาม สถานการณ์สุดท้ายมีความคล้ายคลึงอย่างมากกับ สถานการณ์ เสนอในเดือนตุลาคม นอกจากนี้ คณะกรรมการยังได้ลงมติให้คงข้อกำหนดบัฟเฟอร์ทุนความเครียดในปัจจุบันไว้จนถึงปี 2027 ซึ่งสามารถคำนวณข้อกำหนดใหม่โดยใช้แบบจำลองที่นำความคิดเห็นสาธารณะมาพิจารณา

“การรอการคำนวณข้อกำหนดบัฟเฟอร์เงินทุนความเครียดใหม่จนกว่าเราจะได้รับผลตอบรับจากสาธารณะ จะทำให้เรามีโอกาสที่จะแก้ไขข้อบกพร่องใดๆ ในแบบจำลองการกำกับดูแลของเราตามผลตอบรับนั้น” รองประธานฝ่ายกำกับดูแล มิเชล ดับเบิลยู. โบว์แมน กล่าว “สิ่งนี้ควรปรับปรุงความโปร่งใส ประสิทธิผล และความเป็นธรรมของแบบจำลองของเราให้ดียิ่งขึ้น และปรับปรุงความรับผิดชอบของเราต่อสาธารณะ”

การทดสอบภาวะวิกฤตประจำปีของคณะกรรมการจะประเมินความสามารถในการฟื้นตัวของธนาคารขนาดใหญ่ โดยการประมาณผลขาดทุน รายได้สุทธิ และระดับเงินทุนภายใต้สถานการณ์สมมติภาวะเศรษฐกิจถดถอยที่ขยายออกไปอีกสองปีข้างหน้า ในปีนี้ ธนาคาร 32 แห่งจะถูกทดสอบกับภาวะเศรษฐกิจถดถอยที่รุนแรงทั่วโลก พร้อมด้วยความเครียดที่เพิ่มสูงขึ้นทั้งในตลาดอสังหาริมทรัพย์เพื่อการพาณิชย์และที่อยู่อาศัย รวมถึงในตลาดตราสารหนี้บริษัท สถานการณ์ดังกล่าวไม่ใช่การคาดการณ์และไม่ควรตีความว่าเป็นการคาดการณ์ภาวะเศรษฐกิจในอนาคต

ในสถานการณ์ทดสอบความเครียดในปี 2026 อัตราการว่างงานของสหรัฐฯ เพิ่มขึ้นเกือบ 5.5 เปอร์เซ็นต์ สู่จุดสูงสุดที่ 10 เปอร์เซ็นต์ การเพิ่มขึ้นของอัตราการว่างงานนั้นมาพร้อมกับความผันผวนของตลาดอย่างรุนแรง การแพร่กระจายของพันธบัตรองค์กรที่กว้างขึ้น และราคาสินทรัพย์ที่ลดลง ซึ่งรวมถึงราคาบ้านที่ลดลงประมาณร้อยละ 30 และราคาอสังหาริมทรัพย์เพื่อการพาณิชย์ที่ลดลงร้อยละ 39

ธนาคารขนาดใหญ่ที่มีการดำเนินการซื้อขายหรือการดูแลทรัพย์สินจำนวนมาก จำเป็นต้องรวมองค์ประกอบสถานการณ์การผิดนัดชำระหนี้ของคู่สัญญาเพื่อประเมินความสูญเสียที่อาจเกิดขึ้นจากการผิดนัดชำระหนี้ที่ไม่คาดคิดของคู่สัญญารายใหญ่ที่สุดของบริษัท ท่ามกลางการเปลี่ยนแปลงครั้งใหญ่ของตลาด นอกจากนี้ ธนาคารที่มีการดำเนินการซื้อขายขนาดใหญ่จะได้รับการทดสอบกับองค์ประกอบที่มีการเปลี่ยนแปลงของตลาดทั่วโลก ซึ่งเน้นที่การซื้อขายและสถานะที่เกี่ยวข้องเป็นหลัก สถานการณ์สุดท้ายประกอบด้วยการแก้ไขสองครั้งในองค์ประกอบภาวะช็อกของตลาดทั่วโลก เพื่อปรับปรุงความสม่ำเสมอของภาวะช็อกที่ใช้กับความเสี่ยงที่คล้ายกัน และเพิ่มความน่าเชื่อถือ

ตารางด้านล่างแสดงส่วนประกอบของการทดสอบภาวะวิกฤตประจำปีที่ใช้กับแต่ละธนาคาร โดยอิงตามข้อมูล ณ ไตรมาสที่ 3 ปี 2568 เอกสารวิธีการโดยสรุปอธิบายถึงความตั้งใจของคณะกรรมการที่จะใช้แบบจำลองโดยทั่วไปกับการทดสอบภาวะวิกฤตปี 2568 โดยมีการปรับเปลี่ยนแบบจำลองอย่างจำกัด

หากต้องการสอบถามข้อมูลสื่อ กรุณาส่งอีเมล [email protected] หรือโทร 202-452-2955