ราคาทองคำ (XAU/USD) ขยับขึ้นสู่ระดับสูงสุดในรอบเจ็ดสัปดาห์เหนือ 4,300 ดอลลาร์ในช่วงเวลาซื้อขายของเอเชียในวันพุธ โลหะมีค่าได้รับแรงผลักดันเนื่องจากตลาดแรงงานสหรัฐฯ ยังคงมีความยืดหยุ่นค่อนข้างดี แต่มีสัญญาณของการชะลอตัว รายงานการจ้างงานแบบผสมของสหรัฐในเดือนพฤศจิกายน ตอกย้ำการเดิมพันว่าจะมีการปรับลดอัตราดอกเบี้ยเพิ่มเติมโดยธนาคารกลางสหรัฐ (Fed) และมีน้ำหนักต่อดอลลาร์สหรัฐ (USD) อัตราดอกเบี้ยที่ลดลงสามารถลดต้นทุนโอกาสในการถือครองทองคำได้ ซึ่งช่วยสนับสนุนโลหะมีค่าที่ไม่ให้ผลตอบแทน
ธนาคารกลางสหรัฐประกาศลดอัตราดอกเบี้ย 25 จุดพื้นฐานครั้งที่สามในการประชุมนโยบายเดือนธันวาคมเมื่อสัปดาห์ที่แล้ว อย่างไรก็ตาม ผู้กำหนดนโยบายของ Fed ต่างแตกแยกกันว่าจำเป็นต้องลดอัตราดอกเบี้ยเพิ่มเติมหรือไม่ในปี 2026 เจ้าหน้าที่กลางของ Fed ได้กำหนดการปรับลดอัตราดอกเบี้ยเพียงครั้งเดียวในปีหน้า แต่ผู้กำหนดนโยบายบางรายไม่เห็นการปรับลดอัตราดอกเบี้ยเพิ่มเติมอีก ผู้ค้ารอ Fedspeak ในวันพุธ จอห์น วิลเลียมส์ ประธานเฟดนิวยอร์ก และราฟาเอล บอสติก ประธานเฟดแอตแลนตา เตรียมขึ้นพูด ความคิดเห็นที่แสดงความประหม่าจากผู้กำหนดนโยบายอาจส่งผลให้ดอลลาร์สหรัฐฯ สูงขึ้นและบ่อนทำลายราคาสินค้าโภคภัณฑ์ที่เป็นสกุลเงิน USD ในระยะเวลาอันใกล้นี้
เมื่อมองไปข้างหน้า ข้อมูลเงินเฟ้อของดัชนีราคาผู้บริโภค (CPI) ของสหรัฐอเมริกาในเดือนพฤศจิกายนจะได้รับความสนใจในวันพฤหัสบดี ดัชนีราคาการใช้จ่ายเพื่อการบริโภคส่วนบุคคล (PCE) จะมีการเผยแพร่ในวันศุกร์ รายงานเหล่านี้อาจกำหนดความคาดหวังเกี่ยวกับการปรับลดอัตราดอกเบี้ยของเฟด
ตัวขับเคลื่อนตลาดสรุปรายวัน: ทองคำเพิ่มขึ้นท่ามกลางแนวโน้มการชะลอตัวในตลาดแรงงานสหรัฐ
- สำนักงานสถิติแรงงานสหรัฐ (BLS) เปิดเผยเมื่อวันอังคารว่า การจ้างงานนอกภาคเกษตรกรรมของสหรัฐฯ (NFP) เพิ่มขึ้น 64,000 ตำแหน่งในเดือนพฤศจิกายน หลังจากลดลง 105,000 ตำแหน่งในเดือนตุลาคม การอ่านครั้งนี้มีความแข็งแกร่งเกินคาดของตลาดโดยเพิ่มขึ้น 50,000 รายการ
- อัตราการว่างงานในสหรัฐฯ เพิ่มขึ้นเป็น 4.6% ในเดือนพฤศจิกายน จาก 4.4% ในเดือนตุลาคม รายได้เฉลี่ยต่อชั่วโมงเพิ่มขึ้น 0.1% MoM ในเดือนพฤศจิกายน หลังจากเพิ่มขึ้น 0.4% ในเดือนก่อนหน้า
- ยอดค้าปลีกของสหรัฐฯ ทรงตัวอย่างไม่คาดคิดในเดือนตุลาคม หลังจากที่เพิ่มขึ้น 0.1% ในเดือนกันยายน จากสำนักงานสำรวจสำมะโนประชากรของสหรัฐฯ เผยเมื่อวันอังคาร ตัวเลขนี้ต่ำกว่าฉันทามติที่ 0.1%
- ประธานาธิบดีโดนัลด์ ทรัมป์ เตรียมสัมภาษณ์ผู้ว่าการเฟด คริสโตเฟอร์ วอลเลอร์ ในวันพุธสำหรับตำแหน่งประธานเฟดคนต่อไป ตามที่ผู้คนคุ้นเคยกับเรื่องนี้ รายงานจาก Wall Street Journal
- ตลาดคาดว่าจะมีการปรับลดอัตราดอกเบี้ยสองครั้งในปีหน้า สัญญาซื้อขายล่วงหน้าของกองทุน Fed กำลังกำหนดโอกาสโดยนัยที่ 75.6% ของการคงอัตราดอกเบี้ยในการประชุมครั้งต่อไปของธนาคารกลางสหรัฐฯ ในเดือนมกราคม เพิ่มขึ้นจากเกือบ 70% เมื่อสัปดาห์ที่แล้ว ตามเครื่องมือ CME FedWatch
แนวโน้มทางเทคนิคระยะยาวของทองคำยังคงเป็นขาขึ้น
ทองคำมีการซื้อขายในแดนบวกในวันนั้น ตามกราฟสี่ชั่วโมง มุมมองเชิงบวกของโลหะมีค่ายังคงเดิม โดยราคาได้รับการสนับสนุนอย่างดีเหนือเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่แบบเอ็กซ์โปเนนเชียล 100 วันที่สำคัญ นอกจากนี้ Bollinger Bands ยังกว้างขึ้นและ Relative Strength Index (RSI) 14 วันก็อยู่เหนือเส้นกึ่งกลาง ซึ่งแสดงโมเมนตัมขาขึ้นในระยะเวลาอันใกล้
การซื้อขายอย่างต่อเนื่องเหนือขอบเขตบนของ Bollinger Band ที่ $4,305 XAU/USD อาจเตรียมพร้อมสำหรับการวิ่งอีกครั้งที่ระดับสูงสุดในวันที่ 15 ธันวาคมที่ $4,350 การซื้อต่อเนื่องใดๆ ที่สูงกว่าระดับนี้อาจเปิดประตูเพื่อทดสอบระดับสูงสุดตลอดกาลที่ 4,381 ดอลลาร์อีกครั้ง
ในทางกลับกัน แท่งเทียนสีแดงสามารถกำหนดทิศทางของการวิ่งขาลงได้ โดยแนวรับแรกที่น่าจับตามองที่ระดับต่ำสุดในวันที่ 16 ธันวาคมที่ $4,271 ระดับการโต้แย้งถัดไปจะเห็นได้ที่ EMA 100 วันที่ $4,220
คำถามที่พบบ่อยเกี่ยวกับทองคำ
ทองคำมีบทบาทสำคัญในประวัติศาสตร์ของมนุษย์ เนื่องจากมีการใช้กันอย่างแพร่หลายเพื่อเป็นแหล่งสะสมมูลค่าและเป็นสื่อกลางในการแลกเปลี่ยน ปัจจุบัน นอกเหนือจากความแวววาวและการนำไปใช้เป็นเครื่องประดับแล้ว โลหะมีค่ายังถูกมองว่าเป็นทรัพย์สินที่ปลอดภัย ซึ่งหมายความว่าโลหะมีค่าถือเป็นการลงทุนที่ดีในช่วงเวลาที่วุ่นวาย ทองคำยังถูกมองว่าเป็นการป้องกันความเสี่ยงต่อภาวะเงินเฟ้อและค่าเงินที่อ่อนค่าลง เนื่องจากไม่ได้ขึ้นอยู่กับผู้ออกหรือรัฐบาลใดโดยเฉพาะ
ธนาคารกลางเป็นผู้ถือทองคำรายใหญ่ที่สุด ในเป้าหมายที่จะสนับสนุนสกุลเงินของตนในช่วงเวลาที่ปั่นป่วน ธนาคารกลางมีแนวโน้มที่จะกระจายทุนสำรองและซื้อทองคำเพื่อปรับปรุงการรับรู้ถึงความแข็งแกร่งของเศรษฐกิจและสกุลเงิน ปริมาณทองคำสำรองที่สูงสามารถเป็นแหล่งความไว้วางใจในการละลายของประเทศได้ ธนาคารกลางได้เพิ่มทองคำ 1,136 ตัน มูลค่าประมาณ 70 พันล้านดอลลาร์เข้าในทุนสำรองในปี 2565 ตามข้อมูลจากสภาทองคำโลก ซึ่งเป็นการซื้อรายปีสูงสุดนับตั้งแต่เริ่มบันทึก ธนาคารกลางจากประเทศเศรษฐกิจเกิดใหม่ เช่น จีน อินเดีย และตุรกี กำลังเพิ่มปริมาณสำรองทองคำอย่างรวดเร็ว
ทองคำมีความสัมพันธ์แบบผกผันกับดอลลาร์สหรัฐและคลังสหรัฐ ซึ่งเป็นทั้งสินทรัพย์สำรองหลักและสินทรัพย์ปลอดภัย เมื่อค่าเงินดอลลาร์อ่อนค่าลง ทองคำก็มีแนวโน้มจะแข็งค่าขึ้น ส่งผลให้นักลงทุนและธนาคารกลางสามารถกระจายสินทรัพย์ของตนในช่วงเวลาที่ปั่นป่วนได้ ทองคำยังมีความสัมพันธ์แบบผกผันกับสินทรัพย์เสี่ยงอีกด้วย การปรับตัวขึ้นในตลาดหุ้นมีแนวโน้มที่จะทำให้ราคาทองคำอ่อนตัวลง ในขณะที่การขายออกในตลาดที่มีความเสี่ยงมากกว่ามีแนวโน้มที่จะสนับสนุนโลหะมีค่า
ราคาสามารถเคลื่อนไหวได้เนื่องจากปัจจัยหลายประการ ความไม่มั่นคงทางภูมิศาสตร์การเมืองหรือความกลัวว่าจะเกิดภาวะเศรษฐกิจถดถอยอย่างรุนแรงอาจทำให้ราคาทองคำเพิ่มสูงขึ้นอย่างรวดเร็วเนื่องจากสถานะที่ปลอดภัย เนื่องจากเป็นสินทรัพย์ที่ไม่มีผลตอบแทน ทองคำจึงมีแนวโน้มเพิ่มขึ้นพร้อมกับอัตราดอกเบี้ยที่ต่ำกว่า ในขณะที่ต้นทุนทางการเงินที่สูงขึ้นมักจะส่งผลต่อโลหะสีเหลือง อย่างไรก็ตาม การเคลื่อนไหวส่วนใหญ่ขึ้นอยู่กับพฤติกรรมของดอลลาร์สหรัฐ (USD) เนื่องจากสินทรัพย์มีราคาเป็นดอลลาร์ (XAU/USD) ดอลลาร์ที่แข็งค่ามีแนวโน้มที่จะควบคุมราคาทองคำ ในขณะที่ดอลลาร์ที่อ่อนค่ามีแนวโน้มที่จะผลักดันราคาทองคำให้สูงขึ้น
คำแนะนำการอ่านบทความนี้ : บางบทความในเว็บไซต์ ใช้ระบบแปลภาษาอัตโนมัติ คำศัพท์เฉพาะบางคำอาจจะทำให้ไม่เข้าใจ สามารถเปลี่ยนภาษาเว็บไซต์เป็นภาษาอังกฤษ หรือปรับเปลี่ยนภาษาในการใช้งานเว็บไซต์ได้ตามที่ถนัด บทความของเรารองรับการใช้งานได้หลากหลายภาษา หากใช้ระบบแปลภาษาที่เว็บไซต์ยังไม่เข้าใจ สามารถศึกษาเพิ่มเติมโดยคลิกลิ้งค์ที่มาของบทความนี้ตามลิ้งค์ที่อยู่ด้านล่างนี้
Source link
