คู่สกุลเงินดังกล่าวจะยังคงเป็นที่สนใจในช่วงครึ่งหลังของการซื้อขายวันพุธและตลอดสัปดาห์นี้ การประกาศของยูโรโซนที่แข็งค่าเกินคาดเมื่อเช้านี้ทำให้ ECB ตัดสินใจลดอัตราดอกเบี้ยในเดือนกันยายนลง ซึ่งช่วยลดแรงกดดันต่อยูโรได้ ยูโรแข็งค่าขึ้นเมื่อเทียบกับสกุลเงินหลักส่วนใหญ่ ยกเว้นยูโร ซึ่งพุ่งสูงขึ้นหลังจากที่ธนาคารกลางญี่ปุ่นปรับลดอัตราดอกเบี้ย 15 จุดพื้นฐานอย่างไม่คาดคิด
ขณะที่เราเข้าสู่ช่วงครึ่งหลังของการประชุม ความสนใจจะเปลี่ยนไปทางด้านสหรัฐฯ โดยนโยบายของ FOMC ในเวลา 19:00 น. BST การที่เฟดมีท่าทีผ่อนคลายมากขึ้นอาจทำให้ EUR/USD แข็งแกร่งขึ้นเล็กน้อย ซึ่งอาจอ่อนค่าลงอีกเมื่อเข้าสู่ไตรมาสที่ 3 โดยจะพบว่าเดือนกรกฎาคมขาดทุนเล็กน้อย ซึ่งส่วนหนึ่งเป็นผลจากการฟื้นตัว
อัตราผลตอบแทนพันธบัตรสหรัฐฯ ที่ลดลงและความคาดหวังที่เพิ่มขึ้นในการปรับลดอัตราดอกเบี้ยของธนาคารกลางสหรัฐฯ อาจส่งผลให้เงินยูโรแข็งค่าขึ้นเมื่อเทียบกับดอลลาร์
FOMC และ NFP เป็นเหตุการณ์สำคัญสำหรับ EUR/USD ในสัปดาห์นี้
ข้อมูลเงินเฟ้อของเขตยูโรที่แข็งค่าขึ้นเล็กน้อยในเช้านี้และรายงานการจ้างงานภาคเอกชนของ ADP ที่อ่อนแอของสหรัฐฯ ส่งผลให้ค่าเงิน EUR/USD ปรับตัวสูงขึ้น โดยจะเน้นไปที่การเคลื่อนไหวของค่าเงินดอลลาร์สหรัฐในช่วงที่เหลือของสัปดาห์นี้ การประกาศอัตราดอกเบี้ยของ FOMC ในวันนี้และรายงานการจ้างงานเดือนกรกฎาคมในวันศุกร์เป็นเหตุการณ์สำคัญบางประการของตลาด ปฏิทินเศรษฐกิจสหรัฐฯ สัปดาห์นี้–
FOMC อาจส่งสัญญาณลดอัตราดอกเบี้ยในเดือนกันยายน
คาดว่าเฟดจะคงนโยบายเดิมในการประชุม FOMC ในวันนี้ โดยตลาดคาดการณ์ว่ามีโอกาสสูงที่เฟดจะคงนโยบายเดิม อย่างไรก็ตาม การปรับลดอัตราดอกเบี้ยในเดือนกันยายนได้สะท้อนราคาที่สะท้อนออกมาแล้ว และการอ่อนค่าของดอลลาร์ในอนาคตจะขึ้นอยู่กับว่าเฟดจะมีท่าทีผ่อนปรนแค่ไหน
แถลงการณ์ล่าสุดจากเจ้าหน้าที่เฟดและข้อมูลเศรษฐกิจสหรัฐที่อ่อนแอ เช่น อัตราเงินเฟ้อเพิ่มขึ้นเป็น 4.1% และอัตราเงินเฟ้อลดลงเหลือ 3.0% ต่อปี แสดงให้เห็นว่านโยบายการเงินในปัจจุบันอาจเข้มงวดเกินไป เฟดอาจใช้ท่าทีผ่อนปรนมากขึ้นเพื่อหลีกเลี่ยงความตึงเครียดทางเศรษฐกิจที่ไม่จำเป็น ซึ่งสอดคล้องกับแนวโน้มทั่วโลกที่มุ่งผ่อนคลายนโยบาย (ไม่รวมญี่ปุ่น)
ตลาดคาดการณ์ว่าเฟดจะลดอัตราดอกเบี้ย 65-70 จุดพื้นฐานภายในสิ้นปีนี้ หากเฟดหรือประธานเฟดเจอโรม พาวเวลล์ยืนยันแนวทางผ่อนคลายนโยบายการเงินในการประชุม FOMC ในวันนี้ การคาดการณ์อาจเพิ่มขึ้นเป็น 3 ครั้งก่อนสิ้นปี ซึ่งอาจส่งผลให้ดอลลาร์อ่อนค่าลง
ตัวบ่งชี้การจ้างงานของสหรัฐฯ อาจกำหนดอัตราการลดพนักงานในปี 2024 ได้
ภารกิจสองประการของธนาคารกลางสหรัฐในการทำให้มีการจ้างงานสูงสุดและราคาคงที่นั้นหมายความว่าเงินเฟ้อไม่ใช่ประเด็นสำคัญเพียงอย่างเดียว โดยเฉพาะอย่างยิ่งเมื่อดัชนี CPI ผ่อนคลายลงสู่เป้าหมาย 2% อัตราการว่างงานที่พุ่งสูงขึ้นเมื่อเร็วๆ นี้เน้นย้ำถึงความอ่อนแอของตลาดแรงงาน ซึ่งสิ่งนี้ทำให้รายงานการจ้างงานนอกภาคเกษตรของสหรัฐฯ ในวันศุกร์มีความสำคัญมากขึ้น
นักเศรษฐศาสตร์คาดการณ์ว่าการจ้างงานสุทธิของ NFP จะเพิ่มขึ้น 177,000 ตำแหน่งในเดือนกรกฎาคม โดยอัตราการว่างงานจะทรงตัวที่ 4.1% หากอัตราการว่างงานเพิ่มขึ้นหรือการเติบโตของการจ้างงานชะลอตัว ความคาดหวังในการปรับลดอัตราดอกเบี้ยสามครั้งภายในเดือนธันวาคมอาจยิ่งทวีความรุนแรงขึ้น ส่งผลให้ดอลลาร์อ่อนค่าลงและหนุนค่า EUR/USD ในทางกลับกัน ข้อมูลการจ้างงานของสหรัฐฯ ที่แข็งแกร่งขึ้นอาจกดดันค่า EUR/USD
ดัชนี CPI ของยูโรโซนร้อนแรงขึ้น
ข้อมูลเงินเฟ้อของยูโรโซนในวันนี้แสดงให้เห็นว่าราคาปรับตัวเพิ่มขึ้นเล็กน้อย ดัชนีราคาผู้บริโภคแบบประสาน (HICP) เพิ่มขึ้นเป็น 2.6% ในเดือนกรกฎาคมจาก 2.5% ในเดือนมิถุนายน ซึ่งสูงกว่าที่คาดการณ์ไว้ว่าจะอยู่ที่ 2.5% อัตราเงินเฟ้อพื้นฐานซึ่งไม่รวมสินค้าที่มีความผันผวน เช่น พลังงานและอาหาร ยังคงอยู่ที่ 2.9% ซึ่งสูงกว่าที่คาดการณ์ไว้เช่นกัน
อัตราเงินเฟ้อพลังงานเพิ่มขึ้นเป็น 1.3% แต่ ECB ให้ความสำคัญกับอัตราเงินเฟ้อภาคบริการ ซึ่งสะท้อนถึงภาวะเศรษฐกิจในประเทศและความอ่อนไหวต่อการเปลี่ยนแปลงของค่าจ้าง อัตราเงินเฟ้อภาคบริการลดลงเล็กน้อยเหลือ 4.0% จาก 4.1% ในเดือนมิถุนายน แต่ยังคงอยู่ในระดับสูง ซึ่งน่าจะทำให้ผู้กำหนดนโยบายของ ECB ระมัดระวังมากขึ้น
แม้ว่าอัตราเงินเฟ้อของยุโรปจะลดลงเร็วขึ้นในอีกไม่กี่เดือนข้างหน้า แต่ผลกระทบต่อเงินยูโรยังคงไม่แน่นอน ความเสี่ยงด้านลบส่วนใหญ่จากดัชนีความเชื่อมั่นที่ลดลงและข้อมูลเศรษฐกิจยูโรโซนที่อ่อนแอได้สะท้อนออกมาแล้ว ข้อมูลเศรษฐกิจจะต้องแย่ลงอย่างรวดเร็วเพื่อให้เงินยูโรอ่อนค่าลงอย่างมีนัยสำคัญ ข้อมูลตลาดงานของเยอรมนีในวันนี้แสดงให้เห็นว่ามีผู้ว่างงานเพิ่มขึ้นอย่างไม่คาดคิดถึง 18,000 คนในเดือนมิถุนายน และราคาสินค้านำเข้าของเยอรมนีเพิ่มขึ้นอย่างไม่คาดคิด 0.4% เมื่อเทียบเป็นรายเดือน ทำให้ความเสี่ยงด้านเงินเฟ้อเพิ่มขึ้น
การวิเคราะห์ทางเทคนิคและแนวคิดการซื้อขาย EUR/USD
การ แนวโน้มทางเทคนิคสำหรับ EUR/USD เป็นขาขึ้นเล็กน้อย โดยได้รับอิทธิพลจากอัตราผลตอบแทนพันธบัตรสหรัฐฯ ที่ลดลงเมื่อเร็วๆ นี้ และความคาดหวังที่เพิ่มขึ้นต่อการปรับลดอัตราดอกเบี้ยของเฟด ท่าทีผ่อนปรนของเฟดและข้อมูลการจ้างงานของสหรัฐฯ ที่อ่อนแอลงอาจผลักดันให้ EUR/USD สูงขึ้น โดยทะลุแนวต้านเพิ่มเติม อย่างไรก็ตาม ควรเตรียมพร้อมสำหรับผลลัพธ์ใดๆ ที่อาจเกิดขึ้น
ช่วง 1.0800 ถึง 1.0830 ที่ EUR/USD เคลื่อนไหวอยู่นั้นเป็นโซนแนวรับสำคัญ พื้นที่นี้มีความสำคัญเนื่องจากเส้นแนวโน้มที่ขาดสองเส้นมาบรรจบกันตั้งแต่เดือนธันวาคมและกรกฎาคม 2023 โดยมีเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 200 วันอยู่ตรงกลาง
หาก EUR/USD ไม่สามารถยืนหยัดได้ในกรอบนี้ อาจเกิดการปรับฐานครั้งใหญ่ที่บริเวณระดับต่ำ 1.07 อย่างไรก็ตาม หากโมเมนตัมขาขึ้นกลับมาตามที่คาดไว้ คู่เงินนี้อาจมุ่งเป้าไปที่ระดับแนวต้าน 1.0900 ในเบื้องต้น โดยที่ 1.0950 อาจเป็นจุดหยุดถัดไป
ข้อสงวนสิทธิ์: บทความนี้เขียนขึ้นเพื่อจุดประสงค์ในการให้ข้อมูลเท่านั้น ไม่ถือเป็นการชักชวน เสนอ แนะนำ หรือแนะนำให้ลงทุนแต่อย่างใด และไม่มีเจตนาที่จะจูงใจให้ซื้อสินทรัพย์ใดๆ ทั้งสิ้น ขอเตือนคุณว่าสินทรัพย์ทุกประเภทนั้นต้องพิจารณาจากหลายมุมมองและมีความเสี่ยงสูง ดังนั้น การตัดสินใจลงทุนใดๆ และความเสี่ยงที่เกี่ยวข้องจึงตกอยู่กับผู้ลงทุน
คำแนะนำการอ่านบทความนี้ : บางบทความในเว็บไซต์ ใช้ระบบแปลภาษาอัตโนมัติ คำศัพท์เฉพาะบางคำอาจจะทำให้ไม่เข้าใจ สามารถเปลี่ยนภาษาเว็บไซต์เป็นภาษาอังกฤษ หรือปรับเปลี่ยนภาษาในการใช้งานเว็บไซต์ได้ตามที่ถนัด บทความของเรารองรับการใช้งานได้หลากหลายภาษา หากใช้ระบบแปลภาษาที่เว็บไซต์ยังไม่เข้าใจ สามารถศึกษาเพิ่มเติมโดยคลิกลิ้งค์ที่มาของบทความนี้ตามลิ้งค์ที่อยู่ด้านล่างนี้
Source link
