ทองคำ (XAU/USD) เริ่มต้นสัปดาห์ด้วยราคาที่อ่อนตัวลง โดยรวบรวมการขาดทุนหลังจากร่วงลงสองวันตามการผลักดันของสัปดาห์ที่แล้วไปสู่ระดับสูงสุดในรอบสามสัปดาห์ ในขณะที่เขียนบทความนี้ XAU/USD มีการซื้อขายประมาณ $4,075 โดยมีกำไรต่อยอดจากค่าเงินดอลลาร์สหรัฐที่แข็งค่าขึ้น (USD) และการเดิมพันที่ลดลงในการปรับลดอัตราดอกเบี้ยในเดือนธันวาคมโดย Federal Reserve (Fed)
ผู้ค้าละเว้นจากการเข้าถือตำแหน่งเชิงรุกก่อนสัปดาห์สำคัญ โดยตลาดต้องเตรียมพร้อมสำหรับข้อมูลเศรษฐกิจของสหรัฐฯ ที่ถูกล่าช้าจากการปิดตัวของรัฐบาล จุดสนใจอยู่ที่รายงาน Nonfarm Payrolls (NFP) เดือนกันยายน ซึ่งคาดว่าจะให้ข้อมูลอัปเดตที่ชัดเจนครั้งแรกเกี่ยวกับสภาวะตลาดแรงงานในรอบหลายสัปดาห์
เนื่องจากความสนใจเปลี่ยนไปสู่การประกาศข่าวเศรษฐกิจที่ล่าช้าเป็นเวลานาน ทองคำยังคงอ่อนไหวต่อท่าทีระมัดระวังของเฟด โดยรายงานการประชุม FOMC จะครบกำหนดในปลายสัปดาห์นี้เช่นกัน โลหะมีค่าอาจยังคงอยู่ในขอบเขต เนื่องจากความไม่แน่นอนที่ยืดเยื้อเกี่ยวกับขั้นตอนต่อไปของ Fed น่าจะช่วยลดภาวะขาลงได้
การเคลื่อนไหวของตลาด: Fed Hawks ปรับลดการเดิมพันในการลดอัตราดอกเบี้ยในเดือนธันวาคมเนื่องจากข้อมูลในมือมีไม่เพียงพอ
- ดัชนีดอลลาร์สหรัฐ (DXY) ซึ่งติดตามมูลค่าของกรีนแบ็คเทียบกับตะกร้าสกุลเงินหลัก 6 สกุลเงิน ซื้อขายกันที่ประมาณ 99.50 ซึ่งเพิ่มขึ้นเป็นวันที่สองติดต่อกันหลังจากร่วงลงสู่ระดับต่ำสุดในรอบสองสัปดาห์ในสัปดาห์ที่แล้ว
- ทองคำยังเผชิญกับอุปสรรคเนื่องจากการยุติการปิดตัวของรัฐบาลสหรัฐฯ และความตึงเครียดทางการค้าทั่วโลกที่ผ่อนคลายลงที่เกี่ยวข้องกับภาษีของสหรัฐฯ ได้ลดความน่าดึงดูดใจของสินทรัพย์ปลอดภัยลง อย่างไรก็ตาม ความเสี่ยงทางภูมิรัฐศาสตร์และเศรษฐกิจที่ยังคงมีอยู่อย่างต่อเนื่องทำให้ภาพรวมในวงกว้างเอียงไปทางด้านบน
- สำนักงานสถิติแรงงาน (BLS) รายงานเมื่อวันศุกร์ว่าข้อมูลสำคัญที่ล่าช้าเนื่องจากการปิดตัวของรัฐบาลขณะนี้มีวันที่แก้ไข โดยรายงานสถานการณ์การจ้างงานเดือนกันยายนมีกำหนดใหม่เป็นวันที่ 20 พฤศจิกายน และกำหนดรายได้จริงเดือนกันยายนเป็นวันที่ 21 พฤศจิกายน เวลา 13:30 GMT ทั้งสองรายการ ชาเวซ-เดอเรเมอร์ รัฐมนตรีกระทรวงแรงงานสหรัฐฯ ยังตั้งข้อสังเกตอีกว่าหน่วยงานไม่สามารถรวบรวมข้อมูลดัชนีราคาผู้บริโภค (CPI) เดือนตุลาคมได้ครบถ้วน ส่งผลให้มีความเป็นไปได้ที่รายงานนี้อาจไม่มีการเผยแพร่เลย
- ฟิลิป เจฟเฟอร์สัน รองประธานเฟดแสดงความเห็นเชิงบวกเล็กน้อยแต่ระมัดระวังในวันจันทร์ โดยชี้ถึงความเสี่ยงที่เพิ่มขึ้นต่อการจ้างงานและการค่อยๆ เย็นลงในตลาดแรงงาน ตรงกันข้ามกับข้อความที่แสดงความไม่พอใจจากเจ้าหน้าที่เฟดคนอื่นๆ เมื่อสัปดาห์ที่แล้ว เขากล่าวว่าผู้กำหนดนโยบายจำเป็นต้องดำเนินการอย่างช้าๆ ในขณะที่อัตราดอกเบี้ยเข้าใกล้เป็นกลาง พร้อมเตือนว่ายังไม่มีความชัดเจนว่าจะมีข้อมูลของรัฐบาลมากน้อยเพียงใดก่อนการประชุมครั้งถัดไป
- ความคาดหวังในการปรับลดอัตราดอกเบี้ยของเฟดลดลงหลังจากความเห็นที่หยาบคายเมื่อสัปดาห์ที่แล้ว โดยเจ้าหน้าที่เน้นย้ำว่าอัตราเงินเฟ้อยังคงเป็นความกังวลหลักของพวกเขา แม้ว่าสัญญาณตลาดแรงงานจะอ่อนตัวลงก็ตาม ตามเครื่องมือ CME FedWatch ความน่าจะเป็นของการปรับลดอัตราดอกเบี้ยในเดือนธันวาคมลดลงเหลือประมาณ 44% ลดลงอย่างมากจาก 94% เมื่อเดือนที่แล้ว
การวิเคราะห์ทางเทคนิค: XAU/USD ยืนเหนือ 100-SMA แต่โมเมนตัมยังคงเป็นขาลง
แนวโน้มระยะสั้นสำหรับทองคำปรากฏอยู่ในขอบเขต โดยกราฟ 4 ชั่วโมงแสดงแนวรับที่เกิดขึ้นซ้ำรอบๆ SMA 100 งวดใกล้กับ $4,043 ระดับนี้ยังสอดคล้องอย่างใกล้ชิดกับขอบเขตด้านบนของโซนรวมบัญชีก่อนหน้า ซึ่งตอกย้ำความสำคัญของมันเป็นพื้นที่แนวรับที่แข็งแกร่ง
การทะลุระดับต่ำกว่า $4,040-$4,050 อย่างชัดเจนจะผลักดันให้ราคาทองคำกลับมาอยู่ในกรอบเดิมที่ $4,050-$3,900 โดยเปิดประตูให้มีการดึงกลับลึกลงไปที่ $3,900 โดยเฉพาะอย่างยิ่งหากระดับจิตวิทยาของ $4,000 ไม่สามารถรักษาไว้ได้
ในทางกลับกัน แนวต้านทันทีอยู่ที่ 4,100 ดอลลาร์ ตามมาด้วยแนวต้านที่แข็งแกร่งขึ้นที่ 4,150 ดอลลาร์ ซึ่งสอดคล้องกับเส้น SMA 21 งวด การทะลุผ่านโซนนี้อย่างต่อเนื่องจะทำให้ตลาดกระทิงทดสอบภูมิภาค 4,250 ดอลลาร์อีกครั้ง
โมเมนตัมยังคงอ่อนแอ โดย Relative Strength Index (RSI) ทรงตัวอยู่ใกล้ 41 บ่งชี้ว่าผู้ขายยังคงควบคุมได้ในระยะสั้น
คำถามที่พบบ่อยเกี่ยวกับทองคำ
ทองคำมีบทบาทสำคัญในประวัติศาสตร์ของมนุษย์ เนื่องจากมีการใช้กันอย่างแพร่หลายเพื่อเป็นแหล่งสะสมมูลค่าและเป็นสื่อกลางในการแลกเปลี่ยน ปัจจุบัน นอกเหนือจากความแวววาวและการนำไปใช้เป็นเครื่องประดับแล้ว โลหะมีค่ายังถูกมองว่าเป็นทรัพย์สินที่ปลอดภัย ซึ่งหมายความว่าโลหะมีค่าถือเป็นการลงทุนที่ดีในช่วงเวลาที่วุ่นวาย ทองคำยังถูกมองว่าเป็นการป้องกันความเสี่ยงต่อภาวะเงินเฟ้อและค่าเงินที่อ่อนค่าลง เนื่องจากไม่ได้ขึ้นอยู่กับผู้ออกหรือรัฐบาลใดโดยเฉพาะ
ธนาคารกลางเป็นผู้ถือทองคำรายใหญ่ที่สุด ในเป้าหมายที่จะสนับสนุนสกุลเงินของตนในช่วงเวลาที่ปั่นป่วน ธนาคารกลางมีแนวโน้มที่จะกระจายทุนสำรองและซื้อทองคำเพื่อปรับปรุงการรับรู้ถึงความแข็งแกร่งของเศรษฐกิจและสกุลเงิน ปริมาณทองคำสำรองที่สูงสามารถเป็นแหล่งความไว้วางใจในการละลายของประเทศได้ ธนาคารกลางได้เพิ่มทองคำ 1,136 ตัน มูลค่าประมาณ 70 พันล้านดอลลาร์เข้าในทุนสำรองในปี 2565 ตามข้อมูลจากสภาทองคำโลก ซึ่งเป็นการซื้อรายปีสูงสุดนับตั้งแต่เริ่มบันทึก ธนาคารกลางจากประเทศเศรษฐกิจเกิดใหม่ เช่น จีน อินเดีย และตุรกี กำลังเพิ่มปริมาณสำรองทองคำอย่างรวดเร็ว
ทองคำมีความสัมพันธ์แบบผกผันกับดอลลาร์สหรัฐและคลังสหรัฐ ซึ่งเป็นทั้งสินทรัพย์สำรองหลักและสินทรัพย์ปลอดภัย เมื่อค่าเงินดอลลาร์อ่อนค่าลง ทองคำก็มีแนวโน้มจะแข็งค่าขึ้น ส่งผลให้นักลงทุนและธนาคารกลางสามารถกระจายสินทรัพย์ของตนในช่วงเวลาที่ปั่นป่วนได้ ทองคำยังมีความสัมพันธ์แบบผกผันกับสินทรัพย์เสี่ยงอีกด้วย การปรับตัวขึ้นในตลาดหุ้นมีแนวโน้มที่จะทำให้ราคาทองคำอ่อนตัวลง ในขณะที่การขายออกในตลาดที่มีความเสี่ยงมากกว่ามีแนวโน้มที่จะสนับสนุนโลหะมีค่า
ราคาสามารถเคลื่อนไหวได้เนื่องจากปัจจัยหลายประการ ความไม่มั่นคงทางภูมิศาสตร์การเมืองหรือความกลัวว่าจะเกิดภาวะเศรษฐกิจถดถอยอย่างรุนแรงอาจทำให้ราคาทองคำเพิ่มสูงขึ้นอย่างรวดเร็วเนื่องจากสถานะที่ปลอดภัย เนื่องจากเป็นสินทรัพย์ที่ไม่มีผลตอบแทน ทองคำจึงมีแนวโน้มเพิ่มขึ้นพร้อมกับอัตราดอกเบี้ยที่ต่ำกว่า ในขณะที่ต้นทุนทางการเงินที่สูงขึ้นมักจะส่งผลต่อโลหะสีเหลือง อย่างไรก็ตาม การเคลื่อนไหวส่วนใหญ่ขึ้นอยู่กับพฤติกรรมของดอลลาร์สหรัฐ (USD) เนื่องจากสินทรัพย์มีราคาเป็นดอลลาร์ (XAU/USD) ดอลลาร์ที่แข็งค่ามีแนวโน้มที่จะควบคุมราคาทองคำ ในขณะที่ดอลลาร์ที่อ่อนค่ามีแนวโน้มที่จะผลักดันราคาทองคำให้สูงขึ้น
คำแนะนำการอ่านบทความนี้ : บางบทความในเว็บไซต์ ใช้ระบบแปลภาษาอัตโนมัติ คำศัพท์เฉพาะบางคำอาจจะทำให้ไม่เข้าใจ สามารถเปลี่ยนภาษาเว็บไซต์เป็นภาษาอังกฤษ หรือปรับเปลี่ยนภาษาในการใช้งานเว็บไซต์ได้ตามที่ถนัด บทความของเรารองรับการใช้งานได้หลากหลายภาษา หากใช้ระบบแปลภาษาที่เว็บไซต์ยังไม่เข้าใจ สามารถศึกษาเพิ่มเติมโดยคลิกลิ้งค์ที่มาของบทความนี้ตามลิ้งค์ที่อยู่ด้านล่างนี้
Source link
