Dollar Power ยังคงดำเนินต่อไป ทองดำเนินต่อเมื่อใกล้ถึงช่วงฤดูใบไม้ร่วง

ดอลล่าร์ยังคงแข็งค่าที่สุดในรอบสัปดาห์ และมีการซื้อใหม่ในช่วงต้นของสหรัฐ เควิน แมคคาร์ธี ประธานสภาผู้แทนราษฎรจากพรรครีพับลิกัน ตั้งข้อสังเกตว่าการเจรจาเพดานหนี้มีความคืบหน้าบ้างแล้ว แต่นั่นกลับถูกมองข้ามโดยนักลงทุนหุ้น แม้ว่าอัตราผลตอบแทนของตั๋วเงินคลังจะเพิ่มขึ้นก็ตาม สำหรับวันนี้ ดอลลาร์แคนาดาและสวิสฝรั่งเศสกำลังแข็งแกร่งรองลงมา เพียงเพราะเผชิญแรงขายน้อยลง กีวี ออสซี่ และยูโร แย่ที่สุดเมื่อรวมกับยูโร

ในทางเทคนิค การลดลงของทองคำจาก 2062.95 กลับมาดำเนินต่อโดยทำลายแนวรับ 1951.77 ในวันนี้ คาดว่าจะร่วงต่อไปตราบเท่าที่แนวต้าน 1985.08 ยังคงอยู่ อาจมีการสนับสนุนบางส่วนระหว่างการย้อนกลับ 38.2% ของ 1614.60 ถึง 2062.95 ที่ 1891.68 และการสนับสนุนช่องทางที่ประมาณ 1913 เพื่อให้มีข้อเสีย นั่นคือ 1900 เป็นอุปสรรคสำคัญสำหรับแนวโน้มขาลงที่ต้องเอาชนะ อย่างไรก็ตาม การทะลุโซนแนวรับนี้อย่างมั่นคงสามารถผลักดันทองคำไปสู่จุดจับ 1800 ได้อย่างง่ายดาย

ในยุโรป ในขณะที่เขียน FTSE ลดลง -0.17% DAX เพิ่มขึ้น 0.05% CAC ลดลง -0.05% อัตราผลตอบแทน 10 ปีของเยอรมนีเพิ่มขึ้น 0.007 ที่ 2.480 ก่อนหน้านี้ในเอเชีย Nikkei เพิ่มขึ้น 0.39% HSI ฮ่องกงลดลง -1.93% China Shanghai SSE ลดลง -0.11% สิงคโปร์สเตรทไทมส์ลดลง -0.20% อัตราผลตอบแทน JGB 10 ปีของญี่ปุ่นเพิ่มขึ้น 0.0215 เป็น 0.430

จำนวนผู้ขอรับสวัสดิการว่างงานครั้งแรกของสหรัฐฯ เพิ่มขึ้น 2,000 ราย เป็น 229,000 ราย

จำนวนผู้ขอรับสวัสดิการว่างงานครั้งแรกในสหรัฐเพิ่มขึ้น 4,000 รายเป็น 229,000 รายในสัปดาห์สิ้นสุดวันที่ 20 พ.ค. ซึ่งต่ำกว่าที่คาดไว้ที่ 253,000 ราย ค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่สี่สัปดาห์ของการเรียกร้องครั้งแรกไม่เปลี่ยนแปลงที่ 232k

การอ้างสิทธิ์ต่อเนื่องลดลง -5k เป็น 1794k ในสัปดาห์สิ้นสุดวันที่ 13 พฤษภาคม ค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่สี่สัปดาห์ของการอ้างสิทธิ์ต่อเนื่องลดลง -12k เป็น 1800k

BoJ Ueda: ไม่มีทางออกก่อนกำหนด แต่ YCC ปรับตัวเลือก

คาซูโอะ อุเอดะ ผู้ว่าการ BoJ เน้นย้ำถึงความสำคัญของการไม่เข้มงวดนโยบายการเงินก่อนเวลาอันควร เพื่อให้แน่ใจว่าญี่ปุ่นสามารถบรรลุเป้าหมายเงินเฟ้อที่ 2% ได้อย่างยั่งยืน อย่างไรก็ตาม Ueda ยังแนะนำการปรับที่เป็นไปได้สำหรับ Yield Curve Control (YCC) หากผลประโยชน์และต้นทุนของนโยบายเปลี่ยนไป

สำหรับการคาดการณ์อัตราเงินเฟ้อของญี่ปุ่น Ueda คาดว่าอัตราเงินเฟ้อของผู้บริโภคจะชะลอตัวลงเนื่องจากราคาเชื้อเพลิงและวัตถุดิบทั่วโลกเริ่มลดลง แม้จะมีการคาดการณ์นี้ แต่เขาก็ไม่ได้ปฏิเสธความเป็นไปได้ที่จะต้องแก้ไขมุมมองนี้โดยสิ้นเชิง “เราไม่สามารถตัดความเป็นไปได้โดยสิ้นเชิงที่การคาดการณ์นี้จะพิสูจน์ได้ว่าผิด” Ueda กล่าว และเสริมว่า “หากเป็นกรณีนี้และหากเราเห็นว่าจำเป็นต้องแก้ไขการคาดการณ์ของเรา เราก็อยากจะดำเนินการอย่างรวดเร็ว”

Ueda อธิบายอย่างละเอียดเกี่ยวกับการปรับเปลี่ยนนโยบาย YCC ที่เป็นไปได้ “หาก BOJ ต้องแก้ไข YCC ในอนาคต มีหลายวิธีในการดำเนินการดังกล่าว” เขากล่าว แนวทางหนึ่งที่เป็นไปได้ที่เขากล่าวถึงคือการกำหนดเป้าหมายอัตราผลตอบแทนพันธบัตรในเขต 5 ปี แทนที่จะเป็นเขต 10 ปีในปัจจุบัน

“แต่ผมจะไม่แสดงความคิดเห็นว่าเราจะทำเช่นนั้นอย่างแน่นอน เป็นไปได้มากน้อยเพียงใดที่สิ่งนี้จะเกิดขึ้น หรือภายใต้เงื่อนไขใดที่ BOJ จะมองว่าตัวเลือกนี้เป็นสิ่งที่พึงปรารถนา” Ueda กล่าว

ECB de Guindos: จะดำเนินการอย่างเข้มงวดต่อไปเพื่อเอาชนะอัตราเงินเฟ้อที่สูง

รองประธาน ECB Luis de Guindos กล่าวกับฝ่ายนิติบัญญัติในกรุงบรัสเซลส์ในวันนี้ว่า “การตัดสินใจในอนาคตของเราจะทำให้มั่นใจได้ว่าอัตราดอกเบี้ยนโยบายจะนำไปสู่ระดับที่เข้มงวดเพียงพอเพื่อให้อัตราเงินเฟ้อกลับมาสู่เป้าหมายระยะกลาง 2% ในเวลาที่เหมาะสม” จากนั้น อัตราดอกเบี้ยจะถูก “คงไว้ที่ระดับนั้นตราบเท่าที่จำเป็น” เขากล่าว

“ภายในเวลาไม่ถึงหนึ่งปี เราได้ปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยที่สำคัญถึง 375 จุดจนถึงตอนนี้ หยุดการซื้อสุทธิของพันธบัตร และอาจจะหยุดการลงทุนซ้ำผ่านโปรแกรม APP ตั้งแต่เดือนกรกฎาคม” เขากล่าว “และ ECB Governing Council จะดำเนินต่อไปในเส้นทางที่เข้มงวดทางการเงินเพื่อเอาชนะอัตราเงินเฟ้อที่สูง”

“ในขณะที่วิกฤตพลังงานจางลง รัฐบาลควรยกเลิกมาตรการสนับสนุนที่เกี่ยวข้องโดยทันทีและในลักษณะร่วมกันเพื่อหลีกเลี่ยงแรงกดดันด้านเงินเฟ้อในระยะปานกลาง ซึ่งจะเรียกร้องให้มีการตอบสนองนโยบายการเงินที่แข็งแกร่งขึ้น” de Guindos กล่าวเสริม

แยกกัน สมาชิกสภาการปกครอง Bostjan Vasle กล่าวว่า “จำเป็นต้องขึ้นอัตราดอกเบี้ยเพิ่มเติม”

“แต่พวกมันจะเล็กลงกว่าเดิม เรากำลังเข้าใกล้ระดับของอัตราที่จำกัดเพียงพอที่จะทำให้อัตราเงินเฟ้อกลับมาอยู่ที่ 2% การคลัง – รวมถึงนโยบายค่าจ้าง – และนโยบายการเงินจะต้องเชื่อมโยงในระดับที่มากกว่าในอดีต” Vasle กล่าว

ความเชื่อมั่นของผู้บริโภคในเยอรมนี Gfk เพิ่มขึ้นเป็น -24.2 ซึ่งไม่แสดงแนวโน้มที่ชัดเจน

ความเชื่อมั่นผู้บริโภคของเยอรมนี Gfk ในเดือนมิถุนายนเพิ่มขึ้นเล็กน้อยจาก -25.8 เป็น -24.2 ซึ่งเหนือความคาดหมายที่ -24.5 ในเดือนพฤษภาคม การคาดการณ์ทางเศรษฐกิจลดลงจาก 14.3 เป็น 12.3 ความคาดหวังด้านรายได้เพิ่มขึ้นจาก -10.7 เป็น -8.2 แนวโน้มที่จะซื้อลดลงจาก -13.1 เป็น -16.1

“ความเชื่อมั่นของผู้บริโภคยังไม่มีแนวโน้มสูงขึ้นอย่างชัดเจนในปัจจุบัน ผลที่ตามมาคือการเพิ่มขึ้นของดัชนีสภาพภูมิอากาศของผู้บริโภคได้ชะลอตัวลงอีกครั้ง” Rolf Bürkl ผู้เชี่ยวชาญด้านผู้บริโภคของ GfK อธิบาย

“แนวโน้มที่จะประหยัดน้อยลงได้ขัดขวางการฟื้นตัวของความเชื่อมั่นของผู้บริโภคไม่ให้ซบเซาในเดือนนี้ อย่างไรก็ตาม มันยังต่ำกว่าระดับต่ำของฤดูใบไม้ผลิปี 2020 ระหว่างการล็อกดาวน์โควิด-19 ครั้งแรก”

RBNZ Orr มองเห็นศักยภาพในการปรับลดอัตราดอกเบี้ยหลังต้นปีหน้า

ในคำปราศรัยต่อคณะกรรมาธิการการเงินและรายจ่ายของรัฐสภา นายเอเดรียน ออร์ ผู้ว่าการ RBNZ ตั้งข้อสังเกตว่าอัตราดอกเบี้ยของประเทศนั้นสูงกว่าระดับกลางอย่างเห็นได้ชัด จึงระงับการใช้จ่ายและการลงทุน

“อัตราดอกเบี้ย (อัตราดอกเบี้ย) สูงเกินกว่าที่เราจะพิจารณาว่าเป็นกลาง กำลังจำกัดการใช้จ่ายและการลงทุน” ออร์กล่าว เขากล่าวเพิ่มเติมว่า “คณะกรรมการมั่นใจว่านโยบายการเงินมีข้อจำกัดและทำหน้าที่ของมัน”

Orr ระบุว่าการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ย 25bps เมื่อวานนี้เป็น “การประกันเพิ่มเติม” คณะกรรมการ RBNZ ลงมติ 5 ต่อ 2 เห็นชอบให้เพิ่ม OCR โดยมีผู้เห็นด้วย 2 เสียงสนับสนุนการถือครอง Orr มองข้ามความคิดที่ไม่ลงรอยกันภายในคณะกรรมการอย่างรวดเร็ว “การแบ่งคณะกรรมการ การลงคะแนน ไม่มีการแบ่งฝ่าย มันเป็นการตัดสินใจของคณะกรรมการ” เขาบอกกับคณะกรรมการรัฐสภา

เมื่อมองไปข้างหน้า Orr บอกใบ้ว่า RBNZ อาจเริ่มลดอัตราดอกเบี้ยในต้นปีหน้า “คณะกรรมการคาดว่า OCR จะคงที่จนถึงต้นปีหน้า เมื่อถึงจุดนั้น เราอาจเริ่มผ่อนปรนอัตราดอกเบี้ยได้” เขากล่าว

แนวโน้ม EUR/USD รายวัน

Pivots รายวัน: (S1) 1.0731; (พ) 1.0766; (R1) 1.0784; มากกว่า…

อคติระหว่างวันใน EUR/USD กลับมาเป็นขาลงเมื่อร่วงจาก 1.1094 กลับมาทำลาย 1.0759 การลดลงในปัจจุบันถูกมองว่าเป็นการแก้ไขแนวโน้มขาขึ้นทั้งหมดจาก 0.9534 ควรเห็นการลดลงที่ลึกกว่าการสนับสนุนคลัสเตอร์ 1.0515, 38.2% retracement ของ 0.9534 ถึง 1.1094 ที่ 1.0498 ในทางกลับกัน แนวต้านเล็กน้อยที่อยู่เหนือ 1.0830 จะเปลี่ยนอคติระหว่างวันเป็นกลางก่อน

ในภาพรวม ตราบใดที่แนวรับ 1.0515 ยังคงอยู่ การเพิ่มขึ้นจาก 0.9534 (ระดับต่ำสุดในปี 2022) จะยังคงขยายสูงขึ้น การพักตัวอย่างต่อเนื่องของการย้อนกลับ 61.8% ที่ 1.2348 (สูงสุดในปี 2021) ไปที่ 0.9534 ที่ 1.1273 จะทำให้กรณีของการกลับตัวของแนวโน้มเป็นขาขึ้นและกำหนดเป้าหมายแนวต้าน 1.2348 ถัดไป (สูงสุดในปี 2021)

อัพเดทเครื่องชี้เศรษฐกิจ